<div dir="ltr"><span id="gmail-docs-internal-guid-4067b0e3-7fff-54e2-137c-06c4430d35b6"><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);background-color:transparent;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">As the Head of Domains for an ICANN accredited registrar I take issue with the process by which this amendment has been negotiated and several changes proposed. </span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);background-color:transparent;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">Verisign operates from a position of extraordinary privilege with the presumptive renewal of its highly lucrative contract to operate both .COM and .NET TLDs. TLDs which represent three-quarters of all gTLD registrations. This proposed amendment for the .COM contract, having been negotiated without the prior consultation of the wider ICANN community, represents a significant blind spot of the ICANN organization to uphold the multi-stakeholder model. </span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);background-color:transparent;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">The .COM TLD has benefited from a nearly three-decade head start on the majority of its gTLD competition. During that time the company has enjoyed the benefits of Moore’s Law, and yet still sought wholesale price increases for its services. It is deeply flawed to believe that competition will restrain wholesale prices. There is no competition for this specific wholesale product as there might be with a physical good. Verisign has to compete with no one, however, Registrars must compete on the razor’s edge of what Registrants are willing to pay. Consider that Verisign has taken every price increase opportunity afforded it. </span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);background-color:transparent;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">Beyond objecting to the removal of price caps while Verisign maintains presumptive renewal rights it is alarming to allow the ability to raise prices for “extraordinary purposes” including the implementation of Consensus Policies, etc. This is simply unacceptable. This is part of the business of running a registry and technology company. </span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);background-color:transparent;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">Finally, the proposed amendment would remove the stay on price caps through 2024 which ICANN and Verisign committed to in 2016:</span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);font-style:italic;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">(b) Section 7.3(d)(i) of the Agreement is hereby deleted and replaced in its entirety by the following new Section 7.3(d)(i): “(i) from the Effective Date through November 30, 2024, US $7.85;”</span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">What good are such obligations if they are simply reverted at their request? This erodes what is left of the trust the community has in the ICANN organization. </span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">Under prior agreement, Verisign was completely barred from operating a Registrar. The lifting of this prohibition with the stipulation that they may not have "a controlling or greater than 15% interest in a registrar accredited in their TLD (.COM)" is not enough to prevent unfair competition. You are failing to account for the very real possibility that Verisign could sell domain names as a reseller (which does not require accreditation) - even under cost - and still be profitable based on the wholesale rate the third party Registrar must pay back to Verisign. </span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);background-color:transparent;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">The $20MM USD payment Verisign is extending to ICANN for use “to support ICANN's initiatives to preserve and enhance the security, stability, and resiliency of the DNS” is questionable at best, and far worse in less charitable optics when considering the shortfall of the ICANN budget. There is a complete lack of accountability behind this payment and without oversight, there is no guarantee it will be used for anything other than general ICANN operations. </span></p><br><p dir="ltr" style="line-height:1.38;margin-top:0pt;margin-bottom:0pt"><span style="font-size:11pt;font-family:Arial;color:rgb(0,0,0);background-color:transparent;font-variant-numeric:normal;font-variant-east-asian:normal;vertical-align:baseline;white-space:pre-wrap">I urge ICANN to heed the community commentary regarding this proposed amendment. The Internet community cannot afford the continued discounting of our collective concerns as it has become the norm each time a public comment period is opened. </span></p></span><br class="gmail-Apple-interchange-newline"><div>Sincerely, </div><div><br></div><div dir="ltr" class="gmail_signature" data-smartmail="gmail_signature"><div dir="ltr"><div><div dir="ltr"><div>Kellie Peterson</div><div>Head of Domains</div><a href="https://automattic.com/" style="color:rgb(17,85,204);font-size:12.8px" target="_blank">Automattic</a><span style="font-size:12.8px"> | </span><a href="http://wordpress.com/" style="color:rgb(17,85,204);font-size:12.8px" target="_blank">WordPress.com</a><br></div></div></div></div></div>