<html><head><meta http-equiv="Content-Type" content="text/html charset=windows-1252"></head><body style="word-wrap: break-word; -webkit-nbsp-mode: space; -webkit-line-break: after-white-space;"><div>Jonathan, et al,</div><div><br></div><div>Thanks for sharing this. &nbsp;I have pasted the portion of the Sidley memo that speaks to Scenario 3 and added my comments. &nbsp;I am speaking on my own, not expressing an official position of the ICANN Board or the staff.</div><div><br></div><div>For reference, I participated in the formation of the IETF Trust and served as one of its initial set of trustees.</div><div><br></div><div>In brief, I think placing the IANA IPR into the IETF Trust is the simplest, fastest and least expensive approach and is more than adequate to meet the needs of all parties.</div><div><br></div><div>See specific comments in line.</div><div><br></div><div>Thanks,</div><div><br></div><div>Steve</div><div><br></div><br><blockquote type="cite">

        
                
                
        
        
                <div class="page" title="Page 5">
                        <div class="layoutArea">
                                <div class="column"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'; color: rgb(0.392200%, 0.000000%, 0.000000%)">3. </span><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial,Bold'">An Independent Trust Becomes the Registered Owner of the IANA IPR (Scenario 3)
</span></p><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">In Scenario 3, IANA IPR ownership would be transferred from ICANN to an independent
trust, such as the IETF Trust. This structure differs from Scenario 2, however, because it
contemplates transferring control over the IANA IPR to an independent entity. The trust could
not merely take possession of the IANA IPR, <b><font color="#e63b7a">but must also exert control over the quality of
services distributed under the IANA IPR.</font></b> </span></p></div></div></div></blockquote><div>As noted in the sentences that follow immediately, the mechanism for ensuring the quality of the services provided by the IANA function are already provided. &nbsp;While it may be common in other situations for the trademark holder to use its licensing power to oversee the quality of the services provided by the licensee, this is definitely not the primary avenue of control in this situation. &nbsp;The trademark is a secondary aspect of the overall function.</div><blockquote type="cite"><div class="page" title="Page 5"><div class="layoutArea"><div class="column"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">As such, the trust would either need to acquire
these capabilities directly, or it would need to designate a third party to exercise this
oversight of PTI on its behalf. Presumably under the current transition structure, this third
party would be ICANN, which, together with the multistakeholder community, is already
exercising periodic review of the IANA functions by PTI under the CWG final proposal.
However, the trust also would need to make commitments to the multistakeholder community
regarding its own use and disposition of the IANA IPR, as we discuss further below.
</span></p><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">There are advantages to Scenario 3 including:
</span></p>
                                        <ul>
                                                <li style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Symbol'"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">Meeting the recommendation of the Internet Number Community who, through
CRISP, submitted a recommendation that an independent trust – rather than the
IANA functions operator – hold ownership of the IANA IPR following the transition
and indicated the IETF Trust would be a suitable repository. Although the protocol
parameters community was silent on this issue initially, in response to CRISP’s
recommendation, the protocol parameters community indicated that it had no
objection to the approach recommended by CRISP.
</span></p>
                                                </li>
                                                <li style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Symbol'"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">Under this structure, the trust would license the rights to the IANA IPR to PTI (directly
or through ICANN) to be used by PTI in the performance of the IANA functions.
Similar to Scenario 1, this results in a structure in which the “owner” and “user” of the
IANA IPR are different entities, thus facilitating the implementation of checks and
balances, through the IANA IPR license to PTI.
</span></p>
                                                </li>
                                                <li style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Symbol'"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">From a bankruptcy perspective, there may be advantages to transferring ownership
of the IANA IPR to an independent trust. In the event either ICANN or PTI were to
commence a bankruptcy proceeding, provided the trust is properly structured, the
IANA IPR would not become part of the bankruptcy estate. Moreover, only “business
trusts” are eligible to commence bankruptcy proceedings under the U.S. Bankruptcy
Code. As a result, provided the independent trust does not meet the criteria for
becoming a business trust under the bankruptcy code, it would be unable to file for
U.S. federal bankruptcy relief.
</span></p>
                                                </li>
                                        </ul>
                                </div>
                        </div>
                        <div class="layoutArea">
                                <div class="column"><p><span style="font-family: Arial; font-size: 11pt;">Scenario 3 has a number of disadvantages.</span></p></div></div></div><div class="page" title="Page 6"><div class="layoutArea"><div class="column"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Symbol'">• </span><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">Of the three scenarios, Scenario 3 will require the most effort to implement. The
following is an initial list, but there may be additional items and issues that emerge.
Ultimately, since this ownership scenario introduces a third party, and would not be
encompassed in the existing IANA functions transition structure already in place, it is
the more costly and administratively burdensome of the three scenarios to implement
and maintain from a governance and accountability perspective.
</span></p><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Courier'">o </span><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">Consideration will need to be given to whether the IETF Trust should be the trust
to hold this IANA IPR. We acknowledge that CRISP has expressed a preference
that IANA IPR ownership be transferred to an entity independent from PTI,
suggesting the IETF Trust as the repository, a suggestion to which the protocol
parameters community indicated it had no objection. However, if a trust were
viewed as the optimal structure, it may be preferable to establish a new trust.
Consider initially that the current beneficiary of the IETF Trust is the IETF itself.
Given the nature of these IANA IPR assets, the community may want a broader
multistakeholder organization or association as the beneficiary. This could be
achieved through amendment of the IETF trust agreement to add the broader
community as a beneficiary with respect to the IANA IPR. In addition, the IETF
trust document would have to be amended to provide for safeguards against
transfer, and specific instructions regarding disposition of the IANA IPR, which
instructions and safeguards would have to be protected against amendment by
the trustees without ICANN’s approval. This could be accomplished by providing
in the amendment of the IETF trust agreement that no amendment to the trust
agreement that would modify such instructions and safeguards would be valid or
effective without the approval and consent of ICANN (or its successor in interest).
</span></p><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Courier'">o </span><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">An assignment of IANA IPR will need to be prepared to transfer ownership to the
trust (similar to what would be required to transfer ownership to PTI under
Scenario 2). <b><font color="#e32400">Domain name registrations also will need to be transferred.</font></b></span></p></div></div></div></blockquote><div>Not necessarily and, in my opinion, almost certainly not. &nbsp;It is vital that the IANA function operator have operational control over the domain name. &nbsp;Provision for control to pass back to the IPR holder or to be transferred to another IANA function operator can be provided through a contractual agreement.</div><div><br></div><div>This is an implementation detail. &nbsp;There is no disagreement about the underlying principle.</div><br><blockquote type="cite"><div class="page" title="Page 6"><div class="layoutArea"><div class="column"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'"> In
addition, the registered owner of the IANA IPR, and all future goodwill arising
from PTI’s use of the trademarks, also would be owned by the trust.
</span></p><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Courier'">o </span><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">Following the assignment of ownership to the trust, there will need to be a
separate license agreement to PTI, granting it the right to use the IANA IPR in
the performance of its duties as the IANA functions operator. This will need to be
a separate agreement from the IANA Functions Agreement, as the trust will need
to be a party to this license.
</span></p><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Courier'">o </span><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">Regardless of whether the IETF Trust is selected, or a new trust is created, the
trust documents will need to be amended (in the case of the IETF Trust), or
drafted (in the case of a new trust), to reflect the duties and responsibilities of the
trustees with respect to the IANA IPR, and their handling of the IANA IPR under
certain circumstances such as a transfer of the IANA functions operator
responsibilities away from PTI. To maintain accountability by the trust and to
ensure it properly maintains the IANA IPR, additional contracts with
accountability mechanisms may be needed. Such mechanisms may include
community oversight or involvement. Further, the trust documentation would
need to provide for the immediate transfer of title away from the trust, if the
trustee breaches its duties with respect to the IANA IPR. These will be very&nbsp;</span><span style="font-family: Arial; font-size: 11pt;">important commitments from the trust to the multistakeholder community, and will
need to be clear that the trustees will take direction from ICANN, acting as the
voice of the that community.</span></p></div></div></div><div class="page" title="Page 7"><div class="layoutArea"><div class="column"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Courier'">o </span><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">Also, irrespective of whether a new trust is formed, or the existing IETF Trust is
used, consideration will need to be given as to the tax attributes of the trust. If
the trust is holding property for charitable purposes, it would be desirable to
obtain tax-exempt status for the trust in the event the trust ever realizes income
from the IANA IPR. The type of tax-exempt status (Internal Revenue Code
section 501(c)(3) charitable organization (either a public charity or a private
foundation), or an organization for the promotion of social welfare under section
501(c)(4)) would depend upon the possible income producing activities of the
trust.
</span></p>
                                        <ul>
                                                <li style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Symbol'"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'">In addition, from the perspective of the USPTO, the IETF Trust is not a separate
legal entity, thus the requirement that the trustees of the IETF Trust collectively own
the IANA IPR, at least from the perspective of the USPTO. <b><font color="#e63b7a">If the trustees of the trust
rotate on a regular basis, care will need to be taken to maintain the federal registries
and assign ownership of the IANA IPR to whichever new trustees are currently in
office.
</font></b></span></p></li></ul></div></div></div></blockquote><div>The IETF Trust’s trustees do indeed rotate regularly. &nbsp;I presume this piece of administrivia &nbsp;is taken care of on a regular basis.</div><blockquote type="cite"><div class="page" title="Page 7"><div class="layoutArea"><div class="column"><ul>
                                                <li style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Symbol'"><p><span style="font-size: 11.000000pt; font-family: 'Arial'"><b><font color="#e63b7a">As noted previously, we have been advised that the IANA IPR is limited to US
registrations. The legal status of a trust, and the role of a trustee, is well recognized
in the U.S. However, if there are intellectual property registrations required in foreign
jurisdictions, care would need to be taken to ensure that the trust will be a recognized
legal entity, capable of enforcing all rights attendant to ownership.</font></b></span></p>
                                                </li>
                                        </ul>
                                </div>
                        </div>
                </div></blockquote><div>Perhaps this is worth mentioning to the IETF Trust trustees. &nbsp;I don’t think it’s necessary to change the current arrangements.</div><div><br></div><br><div><div>On Jan 12, 2016, at 5:20 AM, Jonathan Robinson &lt;<a href="mailto:jrobinson@afilias.info">jrobinson@afilias.info</a>&gt; wrote:</div><br class="Apple-interchange-newline"><blockquote type="cite"><div lang="EN-IE" link="blue" vlink="purple" style="font-family: Cambria; font-size: 18px; font-style: normal; font-variant: normal; font-weight: normal; letter-spacing: normal; line-height: normal; orphans: auto; text-align: start; text-indent: 0px; text-transform: none; white-space: normal; widows: auto; word-spacing: 0px; -webkit-text-stroke-width: 0px;"><div class="WordSection1" style="page: WordSection1;"><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">All,<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">A reminder of the work that Sidley undertook on the IANA IPR issue.<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Of the three scenarios discussed by Sidley as follows:<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt 36pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif; text-indent: -18pt;"><span style="font-family: Symbol;"><span>·<span style="font-style: normal; font-variant: normal; font-weight: normal; font-size: 7pt; line-height: normal; font-family: 'Times New Roman';">&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;<span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span></span></span></span><span style="font-family: Arial, sans-serif;">ICANN maintains ownership of the IANA IPR,<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt 36pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif; text-indent: -18pt;"><span style="font-family: Symbol;"><span>·<span style="font-style: normal; font-variant: normal; font-weight: normal; font-size: 7pt; line-height: normal; font-family: 'Times New Roman';">&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;<span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span></span></span></span><span style="font-family: Arial, sans-serif;">PTI becomes the registered owner of the IANA IPR, and<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt 36pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif; text-indent: -18pt;"><span style="font-family: Symbol;"><span>·<span style="font-style: normal; font-variant: normal; font-weight: normal; font-size: 7pt; line-height: normal; font-family: 'Times New Roman';">&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;<span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span></span></span></span><span style="font-family: Arial, sans-serif;">An independent trust, such as the IETF Trust, becomes the registered owner of the IANA IPR.<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Only the third scenario remains under consideration by the CWG. It is discussed in detail on pages 5-7 of the attached.<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Thank-you,<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Jonathan<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span style="color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div><div style="border-style: solid none none; border-top-color: rgb(225, 225, 225); border-top-width: 1pt; padding: 3pt 0cm 0cm;"><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><b><span lang="EN-US">From:</span></b><span lang="EN-US"><span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span>Flanagan, Sharon [<a href="mailto:sflanagan@sidley.com" style="color: purple; text-decoration: underline;">mailto:sflanagan@sidley.com</a>]<span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span><br><b>Sent:</b><span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span>05 August 2015 04:06<br><b>To:</b><span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span>Client Committee &lt;<a href="mailto:cwg-client@icann.org" style="color: purple; text-decoration: underline;">cwg-client@icann.org</a>&gt;<br><b>Subject:</b><span class="Apple-converted-space">&nbsp;</span>[client com] IPR Memo<o:p></o:p></span></div></div></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><o:p>&nbsp;</o:p></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Dear All,<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Attached is a memo on the IPR issue under the three ownership structures.&nbsp; Please let us know if you have any questions or would like to discuss.<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Best regards,<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Holly, Josh and Sharon<o:p></o:p></span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US" style="font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span></div><div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><b><span lang="EN-US" style="font-size: 10pt; font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">SHARON</span></b><span lang="EN-US" style="font-size: 9pt; font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">&nbsp;</span><b><span lang="EN-US" style="font-size: 10pt; font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">FLANAGAN</span></b><span lang="EN-US" style="font-size: 9pt; font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);"><br>Partner<br><br></span><b><span lang="EN-US" style="font-size: 10pt; font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">Sidley Austin LLP</span></b><b><span lang="EN-US" style="font-size: 9pt; font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);"><br></span></b><span lang="EN-US" style="font-size: 9pt; font-family: Arial, sans-serif; color: rgb(31, 73, 125);">+1.415.772.1271<br><a href="mailto:sflanagan@sidley.com" title="Click to send email to Flanagan, Sharon" style="color: purple; text-decoration: underline;">sflanagan@sidley.com</a><o:p></o:p></span></div></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US">&nbsp;</span></div><div style="margin: 0cm 0cm 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif;"><span lang="EN-US">&nbsp;</span></div><p class="031db9fc-ed3a-4508-a4a8-419ac434cf70" style="margin-right: 0cm; margin-left: 0cm; font-size: 12pt; font-family: 'Times New Roman', serif;"><span lang="EN-US">&nbsp;<o:p></o:p></span></p><p style="margin-right: 0cm; margin-left: 0cm; font-size: 12pt; font-family: 'Times New Roman', serif;"><span lang="EN-US">****************************************************************************************************<br>This e-mail is sent by a law firm and may contain information that is privileged or confidential.<br>If you are not the intended recipient, please delete the e-mail and any attachments and notify us<br>immediately.<br><br>****************************************************************************************************<o:p></o:p></span></p></div><span>&lt;209484804_5.pdf&gt;</span><span>&lt;Untitled attachment 00115.txt&gt;</span>_______________________________________________<br>CWG-Stewardship mailing list<br><a href="mailto:CWG-Stewardship@icann.org" style="color: purple; text-decoration: underline;">CWG-Stewardship@icann.org</a><br><a href="https://mm.icann.org/mailman/listinfo/cwg-stewardship" style="color: purple; text-decoration: underline;">https://mm.icann.org/mailman/listinfo/cwg-stewardship</a><br></div></blockquote></div><br></body></html>